예측: 젠슨 황에 따르면 다음 1조 달러 인공지능(AI) 반도체주

점점 더 커지는 인공지능(AI) 시스템을 구축하는 경쟁 속에서, 연결성은 이제 원시 컴퓨팅 능력과 고대역폭 메모리 요구 사항 다음으로 핵심적인 병목 현상으로 떠오르고 있습니다. 최근 Computex 컨퍼런스에서 Nvidia CEO 젠슨 황은 Marvell Technology (NASDAQ: MRVL)를 공개적으로 지지하며, 이 반도체 제조업체를 차세대 1조 달러 기업이라고 언급함으로써 이러한 변화를 강조했습니다.

마벨의 특수 반도체는 고속 네트워킹, 광학 인터커넥트(optical interconnects), 맞춤형 실리콘에 중점을 두고 있습니다. 하이퍼스케일러들이 데이터 센터 구축을 가속화함에 따라, 마벨은 성능, 효율성, 아키텍처 유연성의 교차점에 위치하며 AI 인프라 붐 속에서 상당한 성장을 할 수 있는 입지를 갖추고 있습니다.

AI가 세계 최초의 트릴리언어(trillionaire)를 만들까요? 저희 팀은 Nvidia와 Intel 모두에게 필요한 핵심 기술을 제공하는 '필수 독점 기업'이라 불리는 잘 알려지지 않은 한 회사를 다룬 보고서를 방금 발표했습니다. 계속하기 »

마벨이 AI 칩 스택에서 중요한 역할을 하는 이유

마벨은 인공지능(AI) 워크로드가 대규모로 작동할 수 있도록 하는 연결 조직을 설계합니다. 이 회사는 이더넷 스위치, 고대역폭 저지연 링크를 위한 광학 DSP, 그리고 맞춤형 애플리케이션별 통합 회로(ASICs)를 제공합니다.

하이퍼스케일 AI 데이터 센터에서는 개별 GPU가 독립적으로 작동하지 않습니다. 오히려 이러한 가속기들은 수만 개의 랙과 열에 걸쳐 엄청난 양의 데이터를 실시간으로 교환하고 있습니다. 마벨의 솔루션은 대규모 학습 클러스터와 추론 배포가 효율적으로 운영되도록 유지하는 고속 패브릭, 광학 기술, 프로그래밍 가능한 네트워킹을 제공함으로써 이러한 데이터 흐름 문제를 해결합니다.

Marvell이 핵심 네트워킹 장비와 맞춤형 실리콘 (custom silicon) 모두에 노출되어 있다는 점은, 이 회사를 AI 인프라 시대의 주요 '곡괭이와 삽 (picks-and-shovels)' 플레이어로 만듭니다. 다양한 연결 솔루션을 제공함으로써, 이 회사는 AI 아키텍처 (architectures)가 진화함에 따라 매출과 수익을 확장할 수 있는 다각적인 경로를 확보하고 있습니다.

1조 달러 규모의 칩 주식 분석

GPU 분야에서 Nvidia가 가진 선점자 우위 (first-mover advantage) 덕분에, 이 회사는 생성형 AI (generative AI) 파동의 초기 단계에서 빠르게 시장을 공략할 수 있었습니다. 그 결과, Nvidia는 지배적인 데이터 센터 (data center) 서비스 운영에 힘입어 1조 달러 클럽에 진입한 첫 번째 반도체 주식이 되었습니다.

Broadcom은 GPU 클러스터 (clusters)를 보완하는 맞춤형 AI ASIC 및 고속 네트워킹 스위치 (switches)에 대한 강력한 수요를 타고 Nvidia의 뒤를 이어 1조 달러의 기업 가치를 달성했습니다. Taiwan Semiconductor Manufacturing은 투자자들이 이 회사가 전체 칩 생태계를 위한 가장 진보된 노드 (nodes)를 제조하는 필수적인 파운드리 (foundry) 파트너라는 점을 깨달으면서, 이후 시가총액 1조 달러를 달성했습니다.