연산 및 메모리 가격 상승으로 인해 IT 지출이 훨씬 더 높아짐

CPU 및 GPU 연산(Compute)뿐만 아니라 메인 메모리(Main memory)와 플래시 메모리(Flash memory)에 대한 수요가 이미 매우 높았기 때문에, 2026년 IT 지출은 역대 최고 기록을 세울 예정이었습니다. 그리고 이제 이러한 부품들의 극심한 부족 현상과 함께, 너무 많은 수요가 너무 적은 공급을 쫓으면서 부품 가격이 빠르게 상승함에 따라 IT 지출은 이중의 상승 효과를 얻게 될 것입니다.

칩 공급업체에게는 좋은 시기이지만, 특정 양의 연산 자원을 구매하려는 고객에게는 나쁜 시기입니다. Gartner의 최신 IT 지출 전망 데이터에 따르면, 고객들은 GenAI(생성형 AI) 파도를 놓치지 않기 위해 여기저기를 살펴보고 추가 자금을 마련하고 있는 것으로 나타났습니다. 물론 이러한 지출의 상당 부분은 하이퍼스케일러(Hyperscalers), 클라우드 구축업체, 그리고 대형 AI 모델 구축업체들에 집중되어 있습니다. 특히 올해 상장을 시도하고 있는 Anthropic과 OpenAI 같은 후자의 기업들은 가능한 곳이라면 어디서든, 언제든 엄청난 양의 용량을 임대할 뿐만 아니라 인프라에 직접 투자하고 있습니다.

2024년과 2025년의 IT 지출 수정치를 포함한 Gartner의 최신 2026년 전망에 따르면, 전 세계는 IT 하드웨어, 소프트웨어 및 서비스에 무려 6조 3,200억 달러를 지출할 예정입니다. 이는 2025년 지출액인 5조 5,600억 달러(2024년 지출액 5조 400억 달러에서 10.5% 증가한 수치)보다 13.5% 증가한 수치입니다.

Gartner가 IT 지출을 카테고리별로 이렇게 상세히 제공하는 것은 훌륭하지만, 2년 치의 데이터와 세 번째 해에서 유추된 데이터 세트만으로는 IT 지출의 전체 역사를 완전히 파악할 수 없습니다. 이것이 바로 우리가 Gartner가 2013년에 IT 시장을 이런 방식으로 이야기하기 시작한 이후의 모든 데이터를 2012년까지 소급하여 수집한 이유입니다. Crocodile Dundee의 말을 빌리자면 이렇습니다: "그건 테이블이 아니야. 이게 진짜 테이블이지."

단순히 공간에 떠 있는 데이터는 특별히 유용하지 않으므로, 우리는 카테고리별 글로벌 IT 지출 (IT spending)을 살펴보고, 그 성장세를 World Bank (세계은행)가 측정한 글로벌 국내 총생산 (GDP)의 변화와 비교하는 것을 선호합니다. 또한 우리는 서버, 스위치, 스토리지에 전 세계가 쏟아붓는 돈인 데이터센터 시스템 (datacenter systems) 지출을, 엔터프라이즈 소프트웨어 (enterprise software) 및 IT 서비스 (IT services) 지출이 포함된 우리가 '핵심 IT 지출 (core IT spending)'이라 부르는 것과 분리하여 보는 것을 선호합니다. 디바이스 지출 (PC 및 스마트폰)과 Gartner의 IT 지출 예측의 일부인 통신 지출 (communications spending)도 흥미롭지만, 이들은 The Next Platform이 집중하고 있는 데이터센터 (datacenter)에 진정으로 초점을 맞추고 있지는 않습니다.

그럼 이제 새로운 수치와 트렌드를 파헤쳐 보겠습니다. 우선 글로벌 GDP 성장률 대비 IT 지출 성장률부터 시작합니다:

위 차트에서 제가 2.5% 지점에 그어 놓은 가느다란 빨간 선은 데이터셋의 기준을 설정하기 위한 것입니다. 여러분의 눈으로 직접 확인할 수 있듯이, 코로나바이러스 팬데믹이 시작되었을 때의 폭락과, 그 후 우리가 집을 업그레이드하기 위해 미친 듯이 돈을 쓰고 기업들이 새로운 원격 근무 환경을 위해 데이터센터를 업그레이드하면서 1년 뒤 회복하기 시작했을 때를 제외하면, 글로벌 GDP 성장률은 이 2.5%보다 약간 더 높은 경향을 보입니다. World Bank의 2013년부터 2026년 예측치까지의 평균은 사실 2.7%이며, 실제로 크게 흔들리지 않습니다.

사실 이러한 글로벌 GDP 성장률은 팬데믹이 끝난 이후 하락 추세를 보여왔지만, IT 지출의 폭발적인 증가와 그에 따른 데이터센터 건설 및 에너지 공급 활동은 경제를 부양하는 데 도움을 주었습니다. 이는 주로 미국에서 일어났으며, 중국의 상당 부분과 비교하면 꽤 작은 조각인 나머지 전 세계에 퍼져 있는 지역에서도 나타났습니다.

전반적인 IT 지출 성장세는 GDP 성장세와의 격차를 벌리고 있습니다. Gartner가 사용하는 가장 광범위한 의미의 IT 지출 성장률은 2024년에 7.4% 상승했으며, 2025년에는 10.4%로 가속화되었습니다. 이 두 해의 IT 지출은 2026년 4월 전망치에서 약간 상향 조정되었습니다. 2026년의 IT 지출 증가율 또한 13.5%로 상당히 높아졌습니다. 우리가 여기서 다루었던 2월 전망에서 Gartner는 2026년 전체 IT 분야의 증가율을 10.8%로만 예상했었습니다.

이는 분명히 큰 변화이며, 주로 미국과 중국에 위치한 하이퍼스케일러 (Hyperscalers), 클라우드 구축업체 (Cloud builders), 그리고 AI 모델 제작사 (AI model makers)들에 의한 AI 학습 (Training) 및 추론 (Inference) 시스템에 대한 막대한 투자에 의해 주도되고 있습니다. 2월 전망에서 Gartner는 데이터센터 시스템 (Datacenter systems) 지출이 2026년에 31.7% 성장하여 6,534억 달러에 달할 것으로 예상했으나, 이제 이 시장 조사 기관은 2025년 데이터센터 장비 지출액에 대한 추정치를 120억 달러 이상 상향 조정했으며, 2025년 데이터센터 지출 성장률의 기준점이 높아졌음에도 불구하고 올해 성장률이 경이로운 수준인 55.8%로 가속화되어 7,880억 달러에 이를 것으로 보고 있습니다.

이는 단 3개월 만에 데이터센터 시스템 지출 전망치가 1,346억 달러나 증가한 것이며, 2026년이 끝나기 전에 이 수치가 더 높아지더라도 우리는 놀라지 않을 것입니다.

그 규모를 체감할 수 있도록 말씀드리자면, 가장 최근의 Gartner 2026년 전망치에 추가된 데이터센터 장비 지출의 증분은 2012년과 2013년의 전체 데이터센터 시스템 지출 규모와 맞먹습니다. (이는 인플레이션이 조정되지 않은 데이터이며, 데이터의 시간 범위를 고려할 때 인플레이션 조정이 이루어져야 합니다.)

여기서 주목해야 할 또 다른 점은 전체 IT 지출에서 데이터센터 시스템 지출이 차지하는 비중이 2012년 4.5%에서 2026년 12.5%로 성장했다는 것입니다.

조직의 지출 규모를 나타내는 더 광범위한 지표인 핵심 IT 지출 (core IT spending)의 경우, 디바이스와 통신 서비스 (telecom services)가 수치를 낮추고 있기 때문에 전체 IT 지출보다 성장률이 더 높습니다. Gartner는 현재 2016년에 18% 성장하여 4.1조 달러를 약간 상회할 것으로 예측하고 있습니다.

정말 흥미로운 점은 데이터센터 하드웨어, 소프트웨어 및 서비스로 구성된 핵심 IT 지출 (core IT spending)이 어떻게 전체 IT 지출을 지배하게 되었는가 하는 점입니다. 지난 2012년에 이 핵심 IT 예산은 전체 IT 지출 파이의 35.9%를 차지했습니다. 현재의 예측에 따르면, 2026년에는 핵심 IT가 IT 예산의 64.9%를 차지하게 될 것입니다.

2014년경 본격적으로 시작된 이 전형적인 AI 확장은 데이터센터에 새로운 워크로드 (workload)를 추가했으며, 생성형 AI (GenAI) 혁명은 전 세계 IT 지출의 전체 규모를 두 배로 늘리는 길로 순항하고 있습니다.

시간 경과에 따른 실제 지출 수준이 어떻게 구성되는지 체감할 수 있도록, 우리는 미국의 소비자 물가 지수 (CPI)를 가이드로 삼고 2021년의 미국 달러 가치를 기준점으로 사용하여 과거의 데이터센터 시스템 지출을 인플레이션 조정 (inflation adjusted)하였습니다.

이는 2021년 데이터 포인트를 중심으로 데이터셋을 오른쪽으로 비트는 효과를 주어, 과거의 지출은 높이고 2021년 이후의 지출은 점점 더 감소시킵니다. 우리 모두가 잘 알고 있듯이, 2026년의 1달러는 2021년의 1달러만큼의 가치를 가지지 못하기 때문입니다. 그리고 2012년의 가치와는 비교조차 할 수 없습니다. 인플레이션율이 높을수록 명목 지출 (nominal spending)과 실질 지출 (real spending) 수준 사이의 격차는 더 커집니다. 가격이나 매출이 아닌 역량 (capacity)에 대해 알려주는 실질 지출 수준이 중요한 것입니다. 하지만 물론, 일반적으로 1달러로 예전보다 훨씬 더 많은 역량을 확보할 수 있는데, 이 차트에는 그 점이 고려되지 않았습니다.

언젠가 제가 심심해지면*, 인플레이션 조정된 데이터센터 시스템 매출에 실제 데이터센터 역량을 (아마도 총 ops/flops 수치로 측정하여) 추가해 볼 것입니다. 이를 확인하는 것은 매우 흥미로울 것입니다. 하지만 그날은 오늘이 아닙니다.

• 추신: 저는 결코 지루함을 느끼지 않습니다. 그저 다음 단계로 나아갈 뿐입니다. 사랑하는 아내가 아이들에게 정확하게 관찰하고 상기시켜 주듯, "지루한 사람들만이 지루함을 느끼는 법입니다." 저는 단 일 초도 지루했던 적이 없다고 생각하며, 만약 그런 방향으로 가고 있다면 언제든 머릿속으로 노래를 연주하거나, 지구와 태양 사이, 또는 지구와 달 사이의 다섯 개 Lagrange point (라그랑주 점) 중 한 곳에 Walden (월든) 스타일로 직접 건설한 우주 정거장에서 사는 것을 상상할 수도 있습니다. 아니면 마음속 한구석에 미뤄두었던 수많은 문제 중 몇 가지를 꺼내어 잠시 동안 곱씹어 볼 수도 있습니다.