Financial Times의 보도에 따르면, Carlyle과 Bain Capital이 부채를 포함하여 약 70억 달러의 기업 가치를 지닌 자산 관리 플랫폼인 Wealth Enhancement를 인수하기 위해 경쟁하고 있습니다.

보고서에 따르면 Wealth Enhancement는 약 1,600억 달러 규모의 고객 자산을 관리하고 있습니다. 이 회사의 사모펀드(Private Equity) 소유주인 TA Associates와 Onex는 해당 사업을 매각 대상으로 내놓았습니다.

이 사안에 정통한 관계자들이 FT에 전한 바에 따르면, 다른 경쟁자들이 중도 하차함에 따라 현재 이 두 회사가 최종 입찰자로 남았습니다.

이번 매각은 사모펀드 그룹들이 최근 몇 년간 활발한 거래 활동을 보인 독립 자산 관리 회사들을 지속적으로 추구하는 가운데 이루어졌습니다.

Wealth Enhancement는 등록 투자 자문사, 즉 RIA (Registered Investment Adviser)입니다. 이러한 회사들은 부유한 개인과 사업주들에게 수수료를 받는 대가로 투자 자문을 제공함으로써 은행들과 경쟁합니다.

이 섹터는 반복적인 수익(Recurring revenues)과 상대적으로 안정적인 고객 관계 덕분에 사모펀드의 관심을 끌어왔습니다.

TA Associates와 Onex의 관리하에 Wealth Enhancement는 인수를 통해 규모를 확장해 왔습니다. 규모를 키우려는 노력의 일환으로 작년부터 최소 6개의 소규모 RIA를 인수했습니다.

이 회사는 사모펀드의 지원을 받는 대형 독립 자산 관리사 중 하나이며, 업계 전반에 걸친 광범위한 통합(Consolidation) 트렌드의 일부였습니다.

이 섹터의 다른 주목할 만한 거래로는 작년 Mubadala Capital의 88억 달러 규모 CI Financial 상장 폐지 인수와 2023년 Clayton Dubilier & Rice의 70억 달러 규모 Focus Financial Partners 바이아웃(Buyout) 등이 있습니다.

최근의 투자 사례로는 Advent International의 Fisher Investments 소수 지분 인수와 TPG의 Creative Planning 투자가 있습니다.

FT에 따르면, TA와 Onex는 최근 몇 달 동안 Wealth Enhancement의 매각 프로세스를 운영하기 위해 Evercore를 고용했습니다.

프로세스는 진전된 단계에 있으나, 이것이 반드시 거래로 이어질 것이라는 확실성은 없습니다.

현재 소유주들이 여전히 사업을 계속 보유하기로 결정할 수도 있습니다.

Carlyle과 Bain은 FT의 논평 요청을 거절했습니다.

Wealth Enhancement, TA, Onex 및 Evercore는 논평 요청에 응답하지 않았습니다.

"Carlyle, Bain in race to buy Wealth Enhancement for $7bn – report"는 원래 GlobalData 소유 브랜드인 Private Banker International에서 작성 및 게시되었습니다.