주요 포인트

기록적인 수익성: BBVA의 2분기 당기순이익은 대출 성장, 순이자이익(Net Interest Income) 및 수수료 증가에 힘입어 전년 동기 대비 11.4% 증가한 30억 6,200만 유로를 기록했습니다. 상반기 유형자산자기자본이익률 (Return on Tangible Equity, ROTTE)은 22.2%에 달했습니다. -
주주 환원 확대: 은행은 기존 40억 유로 규모의 자사주 매입을 완료한 후, 새로운 20억 유로 규모의 특별 자사주 매입 프로그램을 발표했으며, 보통주자본(CET1) 비율은 12.90%로 증가했습니다. -
전반적인 전망 개선: BBVA는 2026년 유형자산자기자본이익률 (Return on Tangible Equity) 목표를 약 21%로 상향 조정했으며, 멕시코와 남미에 대한 전망치를 높였습니다. 다만, 터키의 예상 손실률 (Cost-of-risk) 가이던스는 상향 조정하였으며 해당 국가에 대해서는 신중한 전망을 유지했습니다.

유럽 은행들의 성과가 우수합니다: 이 3곳이 이 흐름을 유지할 수 있을까요?

Banco Bilbao Viscaya Argentaria (NYSE:BBVA)는 대출 성장, 핵심 수익 증가 및 자본 창출 개선에 힘입어 기록적인 2분기 실적을 발표하는 동시에, 새로운 20억 유로 규모의 특별 자사주 매입 프로그램을 발표했습니다.

2분기 당기순이익은 30억 6,200만 유로로, 전년 동기 대비 11.4%, 전 분기 대비 2.4% 증가했습니다. 상반기 총이익은 60억 5,100만 유로에 달했습니다. CEO Onur Genç는 이번 결과가 성장, 수익성 및 자본 창출을 언급하며 주요 시장 전반에 걸친 은행 비즈니스 모델의 강점을 반영한다고 말했습니다.

Genç는 BBVA의 2분기 실적 웹캐스트(Webcast) 중에 "우리는 기록적인 수익, 업계 선도적인 수익성, 강력한 활동 성장, 이례적인 활동 성장 및 자본 창출을 달성했습니다"라고 밝혔습니다.

은행 측에 따르면 주당 유형장부가치(Tangible book value per share)와 배당금을 합산한 수치는 전년 동기 대비 17.3%, 당 분기 동안 5.4% 증가했습니다. 자사주 매입의 영향을 제외하면 전년 대비 증가율은 21.8%입니다. BBVA는 상반기 유형자산자기자본이익률 (Return on Tangible Equity) 22.2%, 자기자본이익률 (Return on Equity, ROE) 21.1%를 기록했습니다.

대출 및 수수료 중심의 수익 성장

순이자이익 (Net interest income)은 대출 성장에 힘입어 전년 동기 대비 17.8%, 전분기 대비 2.1% 증가했습니다. 순수수료 및 수수료 수입 (Net fees and commissions)은 결제, 자산 관리 (Asset management), 기업 및 투자 금융 (Corporate and investment banking) 활동에 힘입어 전년 동기 대비 16.2% 증가했습니다. 순매매이익 (Net trading income)은 전년 동기 대비 13% 증가했으나, 특히 강력했던 1분기 이후 글로벌 시장 활동이 정상화됨에 따라 1분기보다는 감소했습니다.

총이익 (Gross income)은 전년 동기 대비 15.7% 증가했으며, 전분기와 비교하면 대체로 변동이 없었습니다. BBVA는 고정 환율 기준 대출 포트폴리오가 전년 동기 대비 17.7% 성장했으며, 현재 유로화 기준으로는 약 20% 성장했다고 밝혔습니다.