Harris Oakmark는 'Oakmark Equity and Income Fund'에 대한 2026년 2분기 투자자 서한을 최근 발표했습니다. 해당 서한은 여기에서 다운로드할 수 있습니다. Oakmark Equity and Income Fund는 자본을 보존하고 향상시키는 동시에 수익을 극대화하는 것을 목표로 합니다. 포트폴리오는 미국 주식과 채권으로 구성되어 있습니다. 배분 비율은 주식 60.1%, 채권(fixed income) 38.9%, 현금 1.0%였습니다. 이 펀드(투자자 클래스)는 해당 분기에 60% S&P 500 / 40% Bloomberg U.S. Aggregate Bond Index 대비 저조한 성과를 보였으나, 설립 이후로는 초과 성과를 기록했습니다. 포트폴리오의 주식 부문은 S&P 500 지수의 15.20%에 비해 6.84%의 수익률을 기록했습니다. 채권 포트폴리오는 Bloomberg U.S. Aggregate Bond Index의 0.67% 수익률 대비 1.13%를 반환했습니다. 투자자들은 AI 지출의 직접적인 수혜자로 인식되는 기업들을 계속 선호하는 추세입니다. 이러한 환경 속에서, 이 회사는 시장에서 가장 인기 있는 테마를 쫓기보다는 저평가된 기업을 보유하는 데 초점을 맞추고 있습니다. 또한, 2026년 최고의 종목을 확인하려면 펀드의 상위 5개 보유 종목을 확인할 수 있습니다.

Oakmark Equity and Income Fund는 2026년 2분기 투자자 서한에서 Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)를 주요 성과 기여 기업으로 강조했습니다. Google의 모회사인 Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)는 온라인 검색 및 광고, 클라우드 솔루션, 인공지능(artificial intelligence)을 포함하여 다양한 플랫폼과 서비스를 제공합니다. 2026년 7월 13일, Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)의 주가는 주당 $350.67로 마감했으며, 이는 시가총액 $4.28조를 반영합니다. Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)는 한 달 수익률 -5.51%를 기록한 반면, 지난 52주 동안에는 주가가 91.52% 상승했습니다.

Oakmark Equity and Income Fund는 2026년 2분기 투자자 업데이트에서 Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)에 대해 다음과 같이 언급했습니다:

Alphabet Inc.(NASDAQ:GOOG)는 이번 분기 최고 기여자였습니다. 미국 본사를 둔 이 기술 대기업의 주가는 검색(Search) 매출 성장의 가속화에 힘입어 강력한 1분기 실적 발표 이후 상승세를 보였습니다. 검색 부문에서는 AI Overviews와 AI Mode가 지속적으로 건전한 사용자 참여 증가를 견인하고 있으며, AI 기반 광고주 도구들은 더 높은 수익 창출률로 이어지고 있습니다. Google Cloud의 경우, AI 컴퓨팅 용량에 대한 상당한 수요가 63% 전년 대비(y/y) 매출 성장과 직전 분기 대비 거의 두 배에 달하는 백로그 증가를 이끌면서 예상치를 크게 상회했습니다. 우리는 여전히 Alphabet이 각 부문별 합산 관점(sum-of-the parts basis)에서 매력적이라고 판단하며, 인공지능(AI) 분야에서의 리더십이 전 사업 부문에 걸쳐 상승 기회를 창출하고 있다고 보고 있습니다.