$ZETA가 Zeta Live 26에서 발표한 주요 내용 요약

$ZETA는 Zeta Live 26에서 회사 역사상 가장 큰 규모의 발표를 진행했으며, 여기에는 AthenaOS, Athena MCP, 새로운 Athena Inference Model, 그리고 특수 칩이 포함되었습니다.

@amitisinvesting와 저는 오늘 아침 @dsteinberg10000과 함께 @basispointpod 에피소드를 녹음했습니다. 투자자들이 놓치지 말아야 할 부분은 바로 이 칩입니다.

제3자가 이를 구축하고, 비용을 지불하며, 제조를 담당합니다. $ZETA는 생산을 위해 어떠한 CapEx(자본적 지출)도 사용하지 않습니다.

이것은 설계상 자본 부담이 적습니다 (capital light by design). 마진에 영향을 주지 않으며, 자유 현금 흐름에도 영향을 미치지 않고, 자사주 매입(buyback)에도 관여하지 않습니다. 마진과 수익성은 그대로 유지됩니다.

투자자로서 저는 이 점을 좋아합니다. 모든 상승 잠재력은 가져가면서도 재무제표상의 부담은 전혀 없습니다. 이는 $NVDA Nemotron 모델이 구동되는 Athena의 순환 구조(flywheel)를 심화시키는 역할을 합니다.

여기에 무대에 오른 스택 구성 요소들을 소개합니다.

AthenaOS는 엔터프라이즈 인텔리전스 운영체제입니다. 이는 '알고(Knows), 결정하고(Decides), 행동하며(Acts), 학습합니다(Learns).'

원하는 결과부터 시작하면 됩니다. Athena가 그곳에 도달할 수 있도록 지능, 앱, 그리고 행동을 제공합니다.

사용자의 데이터는 여전히 사용자의 것입니다.

Athena MCP는 이러한 인텔리전스를 팀이 이미 사용하는 도구 안에 배치합니다. ChatGPT, Claude, Palantir, Gemini와의 당일(Day one) 통합을 지원합니다.

Athena Inference Model은 @FireworksAI_HQ와 @NVIDIA Nemotron을 활용하여 구축되고 있습니다. Nemotron에서 구동되는 워크로드는 더 많은 엔터프라이즈 추론(inference)이 Nvidia의 생태계 내에 머물게 합니다.

Foundry는 $PLTR과 함께 데이터 및 운영 계층을 처리합니다. 독점 고객 데이터가 핵심에 위치합니다.

이는 또한 Senso와 Digital Audience 거래를 연결합니다. 약 일주일 동안 이루어진 세 가지 주요 AI 움직임입니다. 경험 계층(Experience layer), 애플리케이션 계층(Application layer), 오케스트레이션 계층(Orchestration layer), AI 인프라, 컨텍스트 및 데이터 계층입니다.

이것이 순수하게 영어로 설명한 AthenaOS 스택입니다.

@dsteinberg10000은 정말 대단합니다. 투자자로서 저는 지능 계층과 자본 부담이 적은 칩을 원합니다. AI라는 이름으로 포장된 CapEx 이야기가 아닙니다. $ZETA $NVDA $PLTR