SpaceX 옵션 거래 데뷔, 투자자들의 로켓 주식 추격으로 기록적인 수요 기록

Saqib Iqbal Ahmed 및 Laura Matthews 작성

뉴욕, 6월 16일 (로이터) - 화요일 SpaceX 옵션 거래가 기록적인 거래량과 강세 활동(bullish activity)이 지배하며 시작되었으며, 이는 Elon Musk의 항공우주 기업의 미래에 베팅하려는 새로운 방식에 대한 투자자들의 강력한 수요를 강조합니다.

Trade Alert 데이터에 따르면, 화요일에 약 180만 개의 SpaceX 계약이 거래되었으며, 이는 약 365,000계약의 이전 첫날 거래량 기록을 보유했던 2012년 Meta Platforms(당시 Facebook으로 알려짐)의 옵션 데뷔 기록을 가뿐히 넘어섰습니다.

Cboe Global Markets의 파생상품 시장 인텔리전스 부사장인 Henry Schwartz는 "우리는 이런 것을 본 적이 없습니다"라고 말했습니다.

Schwartz는 SpaceX 옵션이 인기를 끌 것으로 예상되었지만, 거래량은 여전히 "인상적"이라고 말했습니다.

달러 기준으로 약 28억 달러 상당의 SpaceX 옵션 프리미엄(premium)이 거래되었습니다.

Mindset Wealth Management의 최고 투자 책임자(CIO)인 Seth Hickle은 "초기 옵션 거래량은 SpaceX의 또 다른 성공을 나타냅니다"라고 말했습니다.

옵션은 보유자에게 정해진 기간 내에 미리 정해진 가격으로 로켓 및 우주선 제조업체의 주식을 사고팔 수 있는 권리를 부여하지만, 의무를 부여하지는 않습니다. 옵션은 투자자들에게 회사의 주식에 노출될 수 있는 저비용 방법을 제공하며, 위험을 헤지(hedge)하거나 가격 변동에 대해 투기(speculate)하는 데 사용될 수 있습니다.

시장 조성업체(market maker)인 Susquehanna의 파생상품 전략 공동 책임자인 Chris Murphy는 SpaceX의 막대한 옵션 흐름을 언급하며, "투자자들은 고베타 (high-beta) AI 및 우주 관련 승자들의 상승 잠재력을 계속해서 쫓고 있습니다"라고 말했습니다.

Trade Alert 데이터에 따르면, SpaceX 콜 옵션(calls)이 풋 옵션(puts)보다 1.3 대 1의 비율로 앞섰습니다.

콜 옵션은 구매자에게 특정 날짜까지 정해진 가격으로 주식을 매수할 수 있는 권리를 부여하는 반면, 풋 옵션은 구매자에게 정해진 가격으로 매도할 수 있는 권리를 부여합니다.

옵션 분석 서비스인 SpotGamma의 설립자 Brent Kochuba는 옵션 수요가 강세인 콜 옵션 쪽으로 쏠렸다고 말하며, 이것이 세션 초반 주가를 끌어올리는 데 도움이 되었을 가능성이 높다고 덧붙였습니다.

옵션 거래량의 급증은 때때로 기초 자산인 주가의 변동을 초래할 수 있습니다. 이는 옵션 거래의 반대편에서 거래를 용이하게 하는 옵션 딜러(options dealers)들이 자신의 리스크를 상쇄(square their risk)하기 위해 주식을 매수하거나 매도하기 때문입니다.

SpaceX 콜 옵션 (call options)을 매도했을 수 있는 딜러들은 주가 상승에 대비하기 위해 점점 더 많은 양의 SpaceX 주식을 매수해야 하며, 이는 주가를 더 높게 밀어 올리게 됩니다. 이러한 역학 관계를 감마 스퀴즈 (gamma squeeze)라고 합니다.

분석가들은 또 다른 옵션 시장의 총아인 Tesla 역시 감마 스퀴즈 (gamma squeezes)를 경험하는 것으로 알려져 있다고 말했습니다.

화요일에 눈에 띄었던 거래 중 하나는 9월 계약에 대한 대규모 헤지 (hedge) 매수였는데, 이는 주가가 9월까지 205달러 아래로 떨어지는 것에 대비하기 위한 것이었습니다. 해당 주식의 직전 종가는 201.80달러였습니다.