CAVA의 조정, 역사적으로 강세 신호에 주목

**CAVA Group Inc (NYSE:CAVA)**는 6월 초 랠리 (rally) 이후 조정을 거치고 있으나, 주가는 여전히 연초 대비 33.3% 상승한 상태입니다. 또한 이 주식은 역사적으로 강세 (bullish) 함의를 지닌 추세선인 126일 이동평균선 (126-day moving average, 약 반년 동안의 거래를 나타냄)의 지지선을 테스트하고 있습니다.

Schaeffer의 시니어 퀀티테이티브 애널리스트 (Senior Quantitative Analyst) Rocky White에 따르면, CAVA는 지난 2주 동안의 80% 이상 및 이전 42거래일 동안의 80% 이상을 해당 추세선 위에서 보낸 후, 126일 이동평균선의 20일 평균 실질 범위 (Average True Range, ATR)의 0.75배 이내에서 거래되고 있습니다. 이러한 설정은 지난 10년 동안 세 번 나타났으며, 그 이후 한 달 뒤 주가가 상승한 확률은 100%였고 평균 24.6%라는 큰 상승을 기록했습니다. 현재 주가인 $78.26에서 이와 유사한 움직임이 나타난다면 $97.51까지 상승할 것입니다.

공매도 잔고 (short interest)가 유통 주식 수 (float)의 13.3%를 차지하고 있어, 숏 커버링 (short covering)이 추가적인 순풍을 제공할 수 있습니다. CAVA의 평균 거래 속도를 기준으로 할 때, 공매도 세력이 자신들의 하락 베팅을 되사기 위해서는 거의 5일이 소요될 것입니다.

또한, CAVA의 Schaeffer 변동성 지수 (Schaeffer's Volatility Index, SVI)가 54%로 연간 범위의 17번째 백분위수에 위치해 있어, 옵션 시장은 상대적으로 낮은 변동성 기대를 가격에 반영하고 있습니다. 이 주식의 Schaeffer 변동성 스코어카드 (Schaeffer's Volatility Scorecard, SVS)는 100점 만점에 88점으로, 지난 1년 동안 이러한 기대치를 지속적으로 상회했음을 나타냅니다.