AI 부품 가격 상승으로 세계 최대 PC 제조업체들이 생산 역량을 중국으로 되돌리다

HP, Asus, 그리고 Acer는 AI로 인해 증가하는 부품 비용이 마진을 잠식함에 따라 일부 제조 역량을 다시 중국으로 이전한 것으로 알려졌다. Nikkei Asia에 따르면, 증가하는 자재비(bill-of-materials costs)는 중국의 숙련된 노동력, 상대적으로 낮은 가격, 그리고 확립된 공급망 생태계(supply chain ecosystem)를 더욱 매력적인 선택지로 만들었다. 하지만 이들은 AI 데이터 센터에 생산 역량을 집중한 Foxconn과 같은 전통적인 공급업체로 돌아가는 것이 아니다. 대신, PC 제조 분야에서 입지를 다지려는 Luxshare, Huaqin Technology, Longcheer Technology와 같은 소규모 중국 위탁 제조업체들과 계약을 체결하고 있다.

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Microsoft data center in Mount Pleasant, Wisconsin

(Image credit: Microsoft)

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많은 PC 브랜드들이 2024년과 2025년에 걸쳐 중국을 벗어나기 시작했습니다. 이는 미국이 중국에 부과하는 제재와 관세가 가격을 인상시키고 이들 기업이 우호적인 국가를 찾도록 강제했기 때문입니다. 이러한 국가들은 중국처럼 확립된 공급망이나 전문 지식을 갖추고 있지는 않지만, 제조사들이 지정학적 긴장에 휘말리는 것을 피하면서 적어도 위험을 분산시킬 수 있습니다.

하지만, 상승하는 부품 가격은 이들로 하여금 일부 생산 역량을 다시 중국으로 옮기도록 강요한 것으로 보인다. 가장 큰 원인은 AI로 인해 발생한 메모리 및 스토리지 칩 부족 현상으로, 이로 인해 메모리 가격이 지난 12개월 동안 전례 없는 500% 상승했다. 게다가 마더보드 제조에 사용되는 PCB(Printed Circuit Board)나 유리섬유 직물 같은 다른 부품들도 가격이 오르고 있으며, 이는 에이서(Acer) 회장 겸 CEO인 제이슨 첸(Jason Chen)이 공급업체들이 마진 보호를 위해 부족 공포를 과장한다고 비판한 부분이다.

기술 기업들이 '차이나 플러스 원(China+1)' 다각화 전략을 포기하지는 않지만, 중국의 성숙한 산업이 증가하는 부품 비용을 상쇄하는 데 도움을 주고 있다. 게다가 중국 계약 제조업체들은 종종 CXMT와 같은 국내 제조사로부터 메모리 칩에 더 나은 접근성을 가지고 있다. 컴퓨터 생태계의 공급망 관리자는 니케이 아시아(Nikkei Asia)에 "이 중국 계약 제조업체들은 잠재 고객과 컴퓨터 제조사들에게 이들과 협력하는 것이 중국산 메모리 칩에 더 나은 접근성을 확보할 수 있는 좋은 선택지라고 말하고 있습니다. 그들은 심지어 공급망을 정리하는 데 도움을 주는 좋은 대안으로 자신들을 마케팅하고 있습니다"라고 전했다.

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일부 제조 역량을 중국으로 되돌리는 것은 PC 제조업체들의 비용 우려를 완화시키고 있지만, 동남아시아에 새로 구축된 공급망에도 부정적인 영향을 미치고 있다. 한 PC 부품 공급업체 관리자는 이 매체에 "우리는 PC 고객을 위해 태국에 두 개의 새로운 생산 라인을 구축했지만, 이제 그들이 상당한 주문 물량을 중국으로 되돌리고 있습니다. 이 두 라인은 아직 수익을 내지 못했고, 언제 다시 주문을 늘릴 수 있을지는 모르겠습니다."라고 말했다.

불행하게도, PC 제조를 위한 전체 공급망(supply chain) 구축은 느리고 비용이 많이 든다. 미국은 수년 동안 이를 달성하려고 노력해 왔으며, 지금까지는 Anduril만이 부품 비용의 90%를 미국 및 기타 동맹국에서 조달하여 노트북을 제작하려는 시도를 해왔다. 그럼에도 불구하고, Anduril은 자사 장비가 정부나 군대와 같이 공급망 보안(supply chain security)을 요구하는 핵심 산업에 주로 제공함으로써 경쟁 제품보다 약 20% 더 비쌀 것으로 예상한다.

하지만 만약 당신이 소비자 시장의 고객을 확보하기 위해 경쟁하는 PC 제조업체라면, 가격 경쟁력을 갖추기 위해 가능한 가장 낮은 비용을 찾도록 유도될 가능성이 높다.