260만 달러의 저축액을 보유한 은퇴자들이 저지르는 94,000달러 규모의 세금 실수

핵심 요약

260만 달러를 보유한 은퇴 부부는 증권 계좌 (brokerage)에서 먼저 돈을 인출하는 대신, 개인 퇴직 계좌 (IRA)에서 조기에 인출함으로써 평생 연방 세금을 94,000달러 절감할 수 있습니다.

65세에서 72세 사이, 부부 은퇴자는 전통적 IRA (traditional IRA)에서 연간 약 133,000달러를 인출하면서도 연방 세율 12%를 넘지 않을 수 있습니다.

수정 조정 총소득 (modified AGI)이 218,000달러를 초과하면 1인당 매월 81.20달러의 추가 메디케어 파트 B (Medicare Part B) 보험료가 발생하며, 이는 공격적인 로스 전환 (Roth conversion)을 통해 얻은 절세 효과를 잠재적으로 상쇄할 수 있습니다.

최근 한 연구는 미국인들의 은퇴 자금을 두 배로 늘리고 은퇴를 꿈에서 현실로 바꾼 단 하나의 습관을 확인했습니다. 자세한 내용은 여기서 읽어보세요.

전통적인 은퇴 전략은 과세 대상 자금을 먼저 사용하고, 세금 유예 계좌 (tax-deferred accounts)를 성장시키며, 로스 (Roth) 계좌를 가장 마지막에 건드리는 것입니다. 전통적 IRA, 로스 (Roth), 그리고 과세 대상 증권 계좌 (taxable brokerage)에 걸쳐 260만 달러를 보유한 65세 부부에게 이 순서는 깔끔하게 들립니다. 하지만 이 방식은 남은 생애 동안 국세청 (IRS)에 조용히 94,000달러를 추가로 넘겨주는 꼴이 됩니다.

그 이유는 구조적입니다. 증권 계좌를 먼저 소진하면 60대에는 거의 0%에 가까운 세율 구간에서 생활하게 되지만, 필수 최소 인출 (RMDs)이 시작되고 사회보장연금 (Social Security)이 이미 지급되고 있는 73세가 되면 벽에 부딪히게 됩니다. 이때는 추가되는 모든 달러에 대해 22% 또는 24%의 세율이 적용됩니다. 해결책은 매력적이지는 않지만 명확합니다. 본능적으로 느껴지는 것보다 더 일찍 IRA에서 자금을 인출하고, 사망 시 취득가액 조정 (step-up in basis) 혜택을 위해 증권 계좌를 보호하는 것입니다.

부부의 상황 (5줄 요약)

두 사람 모두 65세이며, 부부 공동 신고 (married filing jointly)를 하고 완전히 은퇴한 상태

전통적 IRA 140만 달러, 로스 IRA (Roth IRA) 40만 달러, 과세 대상 증권 계좌 (taxable brokerage) 80만 달러

세후 연간 130,000달러 지출

70세에 수령하는 사회보장연금 (Social Security): 합계 60,000달러

RMD와 사회보장연금이 충돌하기 전까지의 8년의 기간 (65세부터 72세까지)

12% 세율 구간이 핵심인 이유

2026년에는 부부 공동 신고 (married couple filing jointly)를 하는 경우, 다른 유의미한 소득이 없다고 가정할 때 전통적 IRA (traditional IRA)에서 대략 130,000달러~135,000달러 정도를 인출하더라도 12% 연방 세율 구간 (federal bracket) 내에 머무를 수 있습니다. 이 시기는 은퇴 계획에서 이례적으로 낮은 세율을 활용할 수 있는 마지막 기간 중 하나입니다. 사회보장연금 (Social Security) 수령이 시작되고 결국 필수 최소 인출금 (RMDs)이 적용되기 시작하면, 과세 대상 소득 (taxable income)의 유연성은 훨씬 떨어지게 됩니다.

대부분의 미국인은 은퇴를 위해 얼마가 필요한지를 크게 과소평가하며, 자신이 얼마나 준비되었는지는 과대평가합니다. 하지만 데이터에 따르면 한 가지 습관을 가진 사람들은 그렇지 않은 사람들보다 두 배 이상의 저축액을 보유하고 있습니다.

전통적인 "과세 우선 (taxable-first)" 접근 방식 하에서, 은퇴자들은 세금 유예 잔액 (tax-deferred balances)을 너무 오래 보존할 수 있으며, 이는 인생 후반기에 더 큰 RMD로 이어져 잠재적으로 70대에 더 높은 한계 세율 (marginal tax rates)을 적용받게 만들 수 있습니다. 은퇴 초기 단계에서의 부분적인 IRA 인출이나 Roth 전환 (Roth conversions)과 같이 더 의도적인 전략을 사용하면, 시간에 따라 과세 대상 소득을 고르게 분산시키고 나중에 집중적인 세금 노출 (tax exposure) 위험을 줄이는 데 도움이 될 수 있습니다. 절감되는 금액의 규모는 계좌 잔액, 지출 필요액, 투자 수익률 및 세법 가정에 따라 크게 달라집니다.